A IRB Brasil Resseguros é a maior resseguradora do país, com 37% de participação de mercado. Por 69 anos, a resseguradora IRB manteve o monopólio de operações de resseguros no Brasil. 

Após uma década após o fim do seu monopólio, a IRB Brasil Resseguros corresponde por mais da metade do lucro do mercado ressegurador.

Nos últimos meses, as ações IRBR3 vem sendo alvo da sua antiga gestão, acumulando uma das maiores baixas da Bovespa.

No entanto, a companhia passou por grandes transformações através da sua nova gestão, que espera recuperar a credibilidade perdida da resseguradora.

Neste artigo, vamos ressaltar os principais diferenciais da IRB Brasil Resseguros, que fazem com que a resseguradora se mantenha líder no setor de resseguros brasileiro.

Leia até o final e descubra se a ação IRBR3 vale a pena.

O que é IRB Brasil Resseguros

A IRB Brasil Resseguros está presente no mercado há mais de 80 anos, oferecendo cobertura para riscos em diversas linhas de negócios.

Dessa forma, a IRB assume o compromisso de indenizar a seguradora por prejuízos em consequência de suas apólices de seguros.

Através de décadas de experiência no mercado ressegurador, a companhia é referência no setor, gerando confiança para seus clientes.

https://youtu.be/lo3linSzbW8
Vídeo Institucional da IRB Brasil Resseguros
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História da IRB Brasil Resseguros

Sua história teve início em 1937, quando o então presidente Getúlio Vargas constituiu a resseguradora, devido à necessidade de aumentar a atividade de resseguro no país.

A partir de então, a IRB manteve o monopólio de resseguros no país por 70 anos, conhecida na época com uma companhia estatal.

Em janeiro de 2007, o governo sancionou a Lei complementar nº 126/2007 que teve como objetivo acabar com o monopólio de resseguro da IRB.

Assim sendo, a IRB Brasil Resseguros ficou autorizada a ficar exercendo suas atividades de resseguro e de retrocessão, sem qualquer solução de continuidade, independentemente de requerimento e autorização governamental, qualificando-se como ressegurador local, de acordo com o artigo 22 da lei complementar n.º 126/2007.

Em 2013, foi concluída a privatização da IRB então, o Banco do Brasil, Banco Bradesco, Banco Itaú e Fundo de Investimento da Caixa Econômica Federal assumiram o controle da resseguradora.

Mesmo após o fim do monopólio e privatização da IRB, a resseguradora manteve posição de liderança no mercado brasileiro.

Em meados de 2013, a resseguradora IRB Brasil Resseguros mantinha uma posição de destaque no país, com 40% de participação no mercado de resseguros no país.

Agora em 2020, a maior resseguradora do país se reestruturou através de um novo modelo de governança e com foco no crescimento sustentável.

Confira as 3 fases que marcaram a história da IRB Brasil Resseguros:

  Primeira faseSegunda faseTerceira fase
Monopólio (1937 - 2007)Pós-monopólio (2007 - 2019)Novo IRB
Década de 1930: início dasoperaçõesPrivatização e novo grupode controle (Out/2013)Governança corporativaaprimorada com nova gestão
2007: fim do monopólio de resseguros e da atuação como reguladorIPO do IRB Brasil(Jul/2017)Foco em crescimento sustentável

Estrutura Organizacional IRB Brasil

Confira abaixo a estrutura organizacional da empresa IRB Brasil Resseguros e seus membros.

AdministraçãoMembro
PresidenteAntônio Cássio dos Santos
Vice-presidenteWerner Romera Süffert
DiretorWilson Toneto
ConselhosEspecialista do Setor
FiscalReginaldo José Camilo
AuditoriaHenrique José Fernandes Luz
Gestão de Risco e SolvênciaRegina Helena Jorge Nunes
Subscrição e SinistrosHugo Daniel Castillo Irigoyen e Ivan Gonçalves Passos
InvestimentosMarcos Pessoa de Queiroz Falcão
Pesquisa e desenvolvimentoMarcos Bastos Rocha
Ética, Sustentabilidade e GovernançaEllen Gracie Northfleet

Mercado de Resseguros

A prática de resseguros é conhecida como a operação pela qual o segurador transfere a um terceiro o risco assumido, conhecido como “o seguro do seguro”.

O mercado de resseguros mundial veio apresentando resultados otimistas nos últimos anos devido ao bom desempenho operacional.

De acordo com o site Reinsurance News, o capital total do setor de resseguros alcançou um volume recorde de US$ 625 bilhões nos primeiros noves meses de 2019.

Para 2020, devido aos impactos da pandemia de coronavírus, o setor vem demonstrando incertezas principalmente nas operações de subscrição de resseguros.

Mercado Brasileiro de Resseguros

O mercado brasileiro de resseguros teve início a partir da Lei complementar n.º 126/2007, que instituiu a abertura do mercado ressegurador brasileiro.

A partir desta lei, foram criadas 3 tipos de resseguradora: 

  • Local;
  • Admitida;
  • Eventual

O objetivo do projeto foi colocar um fim no monopólio do Instituto de Resseguros do Brasil - IRB que na época, era a única autorizada a praticar o resseguro no país.

Para o mercado brasileiro de resseguros, o fim do monopólio da IRB foi bastante benéfico, visto que aumentou a quantidade de resseguradoras autorizada a operar no país.

Linhas de Negócios da IRB Brasil Re

A IRB Brasil Resseguros tem como um dos seus principais diferenciais, seu conhecimento técnico, o que faz com a companhia ofereça diversas soluções para o mercado ressegurador.

As principais linhas de negócios da IRB Brasil Resseguros são:

  • Riscos Aeronáuticos;
  • Riscos Diversos;
  • Riscos de Engenharia;
  • Garantia;
  • Linhas Financeiras;
  • Óleo de Gás;
  • Property;
  • Responsabilidade Civil;
  • Riscos Rurais;
  • Transportes de Marítimos;
  • Vida e Previdência.

Além de oferecer soluções para diferentes linhas de negócios, a resseguradora detém uma equipe de clientes managers, desenvolvendo um projeto único para cada perfil de cliente.

A IRB Brasil Resseguros está presente em diversos países com uma concentração maior na América Latina, região em que a resseguradora é líder em prêmios emitidos.

Concorrentes Brasileiros da IRB Brasil Resseguros

Quem são os maiores concorrentes brasileiros da IRB Brasil Resseguros?

Atualmente existem diversas resseguradoras autorizadas a operar no Brasil, no entanto, em termos de receita, a IRB lidera o mercado ressegurador brasileiro.

Principais concorrentes da IRB Brasil Resseguros:

  • Munich Resseguradora do Brasil;
  • Austral Resseguradora;
  • Allianz Global Corporate & Specialty Resseguros Brasil;
  • Zurich Resseguradora Brasil.

De acordo com os dados extraídos da Superintendência de Seguros Privados (SUSEP), nos últimos anos a IRB Brasil Resseguros foi a líder em prêmios emitidos e faturamento líquido.

ResseguradoraPrêmios emitidosFaturamento líquido
IRB Brasil Resseguros6.964.000R$ 1 Bilhão
Munich Resseguradora do Brasil614.895R$ 40,7 milhões
Austral Resseguradora391.840R$ 0,1 milhão
Allianz Global Corporate & Specialty Resseguros338.716R$ 11,1 milhões
Zurich Resseguradora Brasil292.429R$ 47 milhões

*Dados 2018. Fonte: Susep

Gráfico: Prêmios Emitidos da IRB Brasil Resseguros
Gráfico: Prêmios Emitidos da IRB Brasil Resseguros

Participação de Mercado da IRB Brasil Resseguros

A IRB Brasil Resseguros lidera o mercado de resseguros da América Latina, visto que, a resseguradora é considerada uma das maiores da América Latina em termos de prêmios emitidos.

No país, a resseguradora continua sendo a maior com market share de 37%, percentual 4,6 vezes maior que o segundo colocado.

Para os próximos anos, a “Nova IRB” espera continuar liderando o mercado de resseguros da América Latina através de uma nova estratégia.

A nova estratégia da IRB Brasil Resseguros é baseada em 5 bases:

  • Governança corporativa fortalecida;
  • Estratégia de portfólio;
  • Canais de distribuição e Inovação;
  • Presença geográfica;
  • Alavancagem em competências chave

Desempenho Ações IRBR3

Em 2020, as ações IRBR3 acumulam uma baixa de -76,43% causada pelos recentes fatos ocorridos na antiga gestão da resseguradora.

Um dos principais fatos que contribuíram para a queda brusca das ações da IRB Brasil Resseguros foram as investigações que encontraram desvios de até R$ 60 milhões.

Também ocorreu uma grande mudança em sua estrutura organizacional, devido a demissão do diretor por fraude em contratos, além de renúncia de suplente de conselho como também de outros colaboradores.

IRB Brasil Vale a Pena Investir?

A IRB Brasil Resseguros marcou a história do mercado brasileiro de resseguros, assim, a resseguradora ainda colhe os frutos devido ser considerada uma referência no mercado.

Nos últimos meses, a resseguradora tem enfrentado grandes desafios relacionados à sua antiga gestão.

Houve correções em suas demonstrações financeiras, com também um grande ajuste em sua estrutura organizacional.

Muitos investidores interpretaram os acontecimentos com uma falta de credibilidade por parte da empresa, por este motivo, as ações IRBR3 acumularam uma das maiores baixas do ano.

Por outro lado, a resseguradora é considerada a maior da América Latina e a disparidade dos prêmios emitidos de resseguros entre a IRB e suas concorrentes ainda é muito alta.

Para os próximo meses, a “Nova IRB” espera recuperar sua credibilidade através de uma nova forma de gestão com foco no desenvolvimento sustentável.

Dessa forma, o principal ponto de atenção fica para a transparência, que a maior resseguradora do Brasil espera entregar aos seu acionistas através de sua nova gestão.

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Disclaimer: Declaro que as informações contidas neste texto são públicas e que refletem única e exclusivamente a minha visão independente sobre a companhia, sem refletir a opinião do The Capital Advisor ou de seus controladores.