A Intelbras, maior fabricante nacional de câmeras e equipamentos de segurança eletrônica e comunicação do país, abrirá capital na Bolsa de Valores. Será que vale a pena?

Carteira Recomendada? Faça um Diagnóstico Online e Receba uma Carteira Gratuita.

Na última terça-feira (03), o preço das ações (INTB3) foi precificado em R$ 15,75, movimentando R$ 1,3 bilhão na bolsa brasileira.

Os recursos obtidos com o IPO (Initial Public Offering) serão destinados inteiramente para a expansão da empresa.

A estreia da Intelbras na Bovespa está prevista para 4 de fevereiro de 2021, com suas ações listadas no Novo Mercado através do código (INTB3), entrando para a B3 (Brasil, Bolsa, Balcão).

Leia o artigo até o final e descubra se vale a pena participar do IPO da Intelbras: prazos do IPO, lock-up, riscos e como participar.

Quer Investir na Bolsa com Segurança? Veja a Melhor Ação de Dividendos Hoje.

Data do IPO da Intelbras

Confira abaixo o calendário (resumido) com as datas do IPO da Intelbras.

#EventosData
1Registro de Oferta na CVM26/11/2020
2Aviso ao Mercado e disponibilização do prospecto preliminar12/01/2021
3Início do Período de Reserva19/01/2021 
4Início do Período de Reserva para Pessoas Vinculadas19/01/2021
5Encerramento do Período de Reserva01/02/2021
6Início do Lock-up04/02/2021
7Encerramento do Bookbuilding.Fixação do Preço por Ação.02/02/2021
8Início de negociação das ações no novo mercado04/02/2021
9Data de Liquidação05/02/2021
10Data de término do Lock-up da oferta de varejo*02/08/2021

Preço das Ações da Intelbras

Na última terça-feira (03), as ações da empresa foram precificadas próxima ao piso da faixa indicativa em R$ 15,75, movimentando cerca de R$ 724,5 milhões na B3.

Levando em consideração, a estimativa de colocação mínima e máxima de ações, o free float será de 22,0% e 38,3%, respectivamente.

Confira abaixo os dados do IPO da Intelbras:

Dados do IPO da Intelbras
Faixa indicativa de preçoR$ 15,25 e R$ 19,25
Precificação da açãoR$ 15,75
Oferta primária46 milhões de ações
Valor mínimo de reservaR$ 3 mil
Valor máximo de reservaR$ 1 milhão

Quer Investir na Bolsa com Segurança? Veja a Melhor Ação de Dividendos Hoje.

O que é Lock-up do IPO da Intelbras?

A cláusula contratual conhecida como lock-up impede a venda dos papéis de uma empresa em um prazo estabelecido.

Dessa forma, a empresa consegue impedir a especulação nos primeiros dias após o lançamento das ações no mercado.

O período de lock-up da Intelbras iniciará no dia 4 de fevereiro de 2021 e terminará no dia  02 de agosto para a oferta de varejo.

Uma dica, é escolher a opção “Varejo Lock Up 40”, pois com essa escolha, o investidor ganha preferência na reserva e rateio.

Também tenha sempre em mente que o nosso foco sempre será adquirir as ações para o longo prazo.

Qual o objetivo do IPO da Intelbras?

Confira como a Intelbras irá destinar os recursos captados com seu IPO:

DestinaçãoPercentual Estimado dos Recursos LíquidosValor Estimado Líquido(em R$ milhares)
Crescimento Inorgânico36,0%270.466,61
Expansão da Capacidade Produtiva26,0%195.337,00
Investimento em CAPEX (expansão do serviço de locação de produtos (hardware as a service e software as a service))21,0%157.772,19
Expansão de Canais Internos Verticais e de Varejo17,0%127.720,34
Total100,00%751.296,14

Quer Investir na Bolsa com Segurança? Veja a Melhor Ação de Dividendos Hoje.

Sobre a Intelbras

A Intelbras é considerada a maior fabricante nacional de câmeras e equipamentos de segurança eletrônica e comunicação do país.

A empresa foi constituída em Santa Catarina, estando presente há mais de 45 anos no mercado de varejo eletrônico.

Na divisão rede de distribuição, a empresa conta com aproximadamente 370 distribuidores parceiros, que são revendidos para aproximadamente 80 mil revendedores credenciados.

Atualmente, o canal rede de distribuição representa 74,7% das vendas totais, segundo dados do prospecto.

Os principais segmentos de atuação da Intelbras são: segurança, comunicação, controle de acesso e energia solar.

Confira alguns dos produtos e softwares fornecidos pela Intelbras:

  • Câmeras de vídeos;
  • Alarmes;
  • Fechaduras;
  • Roteadores;
  • Telefones corporativos;
  • Rádio comunicadores;
  • Baterias;
  • Cabos;
  • Painéis de energia solar.

Confira algumas das principais vantagens competitivas da Intelbras:

  • Ampla rede de distribuição;
  • Portfólio de produtos diversificados;
  • Líder em segurança eletrônica, controles de acesso e comunicação do país;
  • Presença consolidada em 98% dos municípios brasileiros.

Composição Acionária da Intelbras

Confira a composição acionária da Intelbras após o IPO, considerando as ações suplementares e ações adicionais:

AcionistasAções Ordinárias%
Antonia de Freitas Tonin31.681.2409,670%
Maria Augusta de Freitas Francalacci31.681.2409,670%
Jadna Savi de Freitas18.247.6405,570%
Jane Savi de Freitas18.247.6405,570%
Janete Savi de Freitas18.247.6405,570%
Jorge Luiz Savi de Freitas18.247.6405,570%
Pedro Horn de Freitas15.840.6204,835% 
Joanna Horn de Freitas15.840.6204,835%
Antônio de Freitas Aiquel15.840.6204,835%
Altair Angelo Silvestri2.281.0400,696%
Rafael Boeing253.4400,077%
Dahua Europe B.V.28.161.1108,596%
Ações em Circulação97.200.00029,669%
Total327.611.110100,00%

Quer Investir na Bolsa com Segurança? Veja a Melhor Ação de Dividendos Hoje.

Informações Financeiras da Intelbras

Veja o desempenho dos principais indicadores financeiros da Intelbras:

Indicadores FinanceirosPeríodo de nove meses findo em30/09/2020201920182017
Receita operacionallíquida1.463.1521.697.9561.440.1921.498.236
Lucro bruto535.066593.146526.401524.870
Lucro líquido121.210189.393162.496183.792
Ebitda250.804202.611203.556194.564
Resultado financeiro evariação cambial(135.270)6.539(30.073)15.436
Dividendos11.24991.19335.30523.590
Caixa líquido145.601140.623184.673137.145

Confira os principais destaques dos resultados dos 9M20 da Intelbras:

  • Receita líquida de R$ 1,4 bilhão (+20,2%);
  • Lucro bruto de R$ 535 milhões (+26,8%);
  • Ebitda de R$ 250,8 milhões (+78,4%);
  • Lucro líquido de R$ 121,2 milhões (+2,6% ).

A empresa apresenta resultados fortes, principalmente em seu desempenho operacional. 

Outro ponto positivo, é sua dívida líquida negativa, contribuindo para a expansão de suas operações.

Riscos do IPO da Intelbras

Veja alguns dos principais riscos do IPO da Intelbras:

  1. Risco de liquidez: a volatilidade e a falta de liquidez no mercado poderão limitar a capacidade dos investidores de vender as ações pelo preço e ocasião que desejarem;
  2. Economia mundial: riscos relacionados à economia global e brasileira poderão impactar o desempenho do mercado de valores mobiliários;
  3. Período de Lock-up: a venda de quantidades significativas das ações após o período de Lock-up poderá impactar no desempenho das ações da Intelbras.

Quer Investir na Bolsa com Segurança? Veja a Melhor Ação de Dividendos Hoje.

Como Participar do IPO da Intelbras

Confira o passo-a-passo para participar do IPO da Intelbras:

  1. Abrir conta em uma corretora de valores participante da oferta;
  2. Acessar home-broker;
  3. Preencher o volume financeiro e o preço máximo que deseja pagar por cada ação (INTB3).

IPO da Intelbras Vale a Pena?

Vale a pena participar do IPO da Intelbras considerando o valor próximo da precificação de suas ações, em R$ 15,75.

O plano de expansão da empresa é bastante promissor, visto que os recursos captados com o IPO serão investidos em maior parte em futuras aquisições.

Isto possibilita à empresa, um crescimento na eficiência operacional, além de ganhos de market share, reforçando a presença da empresa no varejo de produtos eletrônicos.

Outro ponto positivo, é o investimento em plataformas para a integração das revendas ao comércio eletrônico, visando aumentar a presença da empresa nos canais on-line de vendas.

Antes de investir nos IPOs de 2021, conheça seu Perfil de Investidor e invista com maior segurança nas próximas oportunidades do mercado.

This site is protected by reCAPTCHA and the Google Privacy Policy and Terms of Service apply.

Prospecto do IPO da Intelbras

Veja abaixo o prospecto preliminar do IPO da Intelbras (INTB3):